研報掘金丨天風證券:山西汾酒Q2業(yè)績表現(xiàn)較好,全年20%收入目標不改

2023-08-29 13:53:28來源:金融界  


【資料圖】

天風證券研報指出,山西汾酒(600809.SH)管理層當前穩(wěn)定,全年20%收入目標不改。短期看,預計公司23Q3/4季度收入表現(xiàn)平滑(Q4利潤端或因費用問題略承壓),23年收入增速20%目標不改。中長期看,在當前經(jīng)營班子穩(wěn)定背景下,公司或依賴品牌力&強產(chǎn)品力,在數(shù)字化加速布局下,實現(xiàn)價盤穩(wěn)定&產(chǎn)品生命力持續(xù)向上,仍然為β潛在向上背景下有價值的標的??紤]到公司Q2業(yè)績表現(xiàn)較好,上調(diào)盈利預測,預計公司23-24年歸母凈利潤分別為104.8/131.3億元(前值102.2/127.6億元),新增25年預測164.8億元,維持“買入”評級。

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責任編輯:hnmd003

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